Ketika penjual dan pembeli belum saling mengenal, pertanyaan klasiknya selalu sama: siapa yang mau menanggung risiko lebih dulu? Penjual tidak mau mengirim barang sebelum yakin dibayar, pembeli tidak mau membayar sebelum yakin barang dikirim. Letter of Credit (L/C) menjembatani keduanya dengan melibatkan bank. Artikel ini menjelaskan cara kerja L/C secara dasar, biaya yang perlu diperkirakan, dan jebakan yang sering membuat UKM gagal dibayar meski barang sudah dikirim.
Apa itu Letter of Credit
L/C adalah janji tertulis dari bank pembeli (bank penerbit) untuk membayar penjual sejumlah tertentu, asalkan penjual menyerahkan dokumen yang persis sesuai syarat L/C dalam batas waktu yang ditentukan. Sebagian besar L/C di dunia tunduk pada aturan UCP 600 terbitan Kamar Dagang Internasional (ICC), yang berlaku sejak 2007.
Kata kuncinya adalah dokumen. Bank tidak memeriksa apakah barang di kontainer bagus atau jelek; bank hanya memeriksa apakah dokumen yang diserahkan cocok dengan syarat L/C dan cocok satu sama lain.
Alur L/C impor dalam tujuh langkah
- Pembeli dan penjual menyepakati kontrak dan faktur proforma dengan pembayaran L/C.
- Pembeli mengajukan pembukaan L/C ke banknya, biasanya dengan jaminan atau fasilitas kredit.
- Bank penerbit mengirim L/C ke bank di negara penjual (bank penerus atau advising bank).
- Penjual memeriksa isi L/C. Jika ada syarat yang tidak bisa dipenuhi, minta perubahan (amendemen) sebelum mengirim barang.
- Penjual mengirim barang dan mengumpulkan dokumen: faktur komersial, dokumen pengapalan, daftar kemasan, sertifikat asal, polis asuransi bila diminta.
- Dokumen diserahkan ke bank dan diperiksa kesesuaiannya.
- Jika sesuai, bank membayar (untuk L/C sight) atau berjanji membayar pada tanggal jatuh tempo (untuk L/C usance). Pembeli lalu melunasi ke banknya dan menerima dokumen untuk mengambil barang.
Jenis L/C yang sering ditemui UKM
| Jenis | Artinya | Untuk siapa lebih menguntungkan |
|---|---|---|
| Sight L/C | Dibayar segera setelah dokumen dinyatakan sesuai | Penjual (uang cepat masuk) |
| Usance L/C | Dibayar pada tanggal tertentu, misalnya 90 hari setelah pengapalan | Pembeli (ada waktu menjual barang dulu) |
| Irrevocable | Tidak bisa dibatalkan atau diubah tanpa persetujuan semua pihak | Penjual; di bawah UCP 600 L/C pada dasarnya tidak dapat dibatalkan |
| Confirmed L/C | Bank kedua ikut menjamin pembayaran | Penjual yang ragu pada bank atau negara pembeli |
Kurs dan L/C: kapan rupiah Anda terkunci?
Bagi importir, nominal L/C dalam dolar sudah pasti sejak L/C dibuka, tetapi nilai rupiahnya baru pasti ketika Anda membeli dolar untuk melunasi. Pada L/C usance 90 hari senilai US$150.000, gerakan kurs 2% selama tiga bulan itu setara sekitar Rp53.742.000. Itu sebabnya importir yang memakai L/C berjangka sering memadukannya dengan kontrak forward yang jatuh tempo pada tanggal yang sama.
Bagi eksportir, dolar dari L/C baru masuk setelah dokumen dinyatakan sesuai. Bila dokumen bermasalah, pembayaran bisa tertunda berminggu-minggu, dan selama itu kurs terus bergerak. Jika ekspor Anda termasuk komoditas sumber daya alam, dolar yang masuk juga terikat aturan penempatan DHE SDA 2026.
Biaya L/C yang perlu diperkirakan
Bank mengenakan beberapa jenis biaya: biaya pembukaan (biasanya persentase dari nilai L/C), biaya amendemen, biaya pemeriksaan dokumen, biaya konfirmasi bila ada, dan biaya pengiriman pesan antarbank. Besarnya berbeda antarbank dan tergantung profil nasabah, sehingga angka pasti harus ditanyakan ke bank Anda. Yang perlu diingat: biaya ini ikut menentukan apakah L/C masuk akal untuk nilai transaksi kecil. Untuk tagihan beberapa ribu dolar, biaya L/C bisa terasa berat dibanding nilai barangnya.
Penyebab dokumen ditolak (discrepancy)
- Ejaan nama pembeli atau alamat berbeda satu huruf dari yang tertulis di L/C.
- Tanggal pengapalan melewati batas waktu pengapalan terakhir.
- Dokumen diserahkan melewati batas waktu penyerahan.
- Deskripsi barang di faktur tidak sama dengan deskripsi di L/C.
- Nominal faktur melebihi nilai L/C, termasuk karena pembulatan kurs atau toleransi jumlah.
Sebagian besar masalah L/C tidak lahir di pelabuhan, melainkan di meja administrasi, sebelum barang dikirim.
Kapan L/C tidak diperlukan
Dengan mitra yang sudah lama dan pembayaran selalu lancar, banyak usaha beralih ke transfer biasa dengan tempo tertentu (open account) atau ke inkaso dokumen, yang biayanya lebih ringan. L/C paling bernilai ketika nominal besar, mitra baru, atau negara tujuan memiliki risiko transfer yang sulit dinilai. Keputusan ini sebaiknya ditinjau ulang setiap kali hubungan dagang berubah.
Membaca L/C dengan teliti begitu diterima, lalu meminta amendemen bila perlu, jauh lebih murah daripada menunggu dokumen ditolak. Pastikan juga isinya konsisten dengan klausul di kontrak dagang.